COMPORTAMENTO DELLA SESSIONE DI NEW YORK E SOVRAPPOSIZIONI DI MERCATO SPIEGATE
Scopri come si comporta la sessione forex di New York, quando si sovrappone ad altri mercati e come influenza le tendenze di trading.
Panoramica della sessione di New York
La sessione di New York è una delle sessioni di trading più cruciali nel mercato globale dei cambi (forex). Poiché si sovrappone alla sessione di Londra e rappresenta il secondo centro di trading forex più grande al mondo, la sua importanza deriva dall'enorme volume di transazioni e dagli influenti dati economici pubblicati durante i suoi orari.
Attiva dalle 8:00 alle 17:00 Eastern Time (ET), la sessione di New York rappresenta circa il 17%-20% del volume giornaliero del forex. È particolarmente nota per la sua continuazione o inversione dei movimenti di prezzo iniziati durante la sessione di Londra. Quando sia il mercato di New York che quello di Londra sono aperti, questa sovrapposizione spesso si traduce in un aumento della volatilità e della liquidità.
Orari di negoziazione principali
- La sessione di New York inizia alle 8:00 e termina alle 17:00 ET.
- Gli orari di negoziazione più attivi tendono ad essere tra le 8:00 e le 12:00 ET, quando il mercato di Londra è ancora aperto.
- Gli adeguamenti all'ora legale potrebbero modificare leggermente l'attività di trading, soprattutto durante le transizioni dall'ora legale.
Coppie di valute principali interessate
- EUR/USD: Questa coppia registra una volatilità significativa a causa della presenza simultanea di entrambe le regioni USD ed EUR.
- USD/JPY: Poiché il mercato statunitense diventa attivo mentre la sessione asiatica chiude, questa coppia spesso reagisce alle oscillazioni del dollaro statunitense. Comunicati economici.
- GBP/USD: Data la sovrapposizione con Londra, si osservano in genere movimenti sostanziali in questa coppia.
Influenze del mercato
Durante la sessione di New York, entrano in gioco diversi eventi e fattori influenti:
- Le pubblicazioni di dati economici come le buste paga non agricole, gli annunci della Federal Reserve e i dati sull'indice dei prezzi al consumo (IPC) sono importanti fattori di mercato.
- L'attività di trading istituzionale aumenta significativamente la profondità e la liquidità del mercato.
- Il sentiment di rischio nei mercati azionari globali, come l'S&P 500 e il Dow Jones, spesso si riflette sui trend del forex.
L'inizio della sessione di New York spesso detta il tono per il resto della giornata di contrattazioni. Con il passare della giornata, la liquidità potrebbe ridursi dopo la chiusura dei mercati europei, intorno alle 12:00-13:00 ET. Tuttavia, le ultime ore che precedono la chiusura delle 17:00 ET potrebbero subire aggiustamenti in base alle notizie, al posizionamento di fine giornata o agli ultimi eventi geopolitici.
Conclusione
I trader dovrebbero rimanere sintonizzati sulla natura altamente dinamica della sessione di New York. Offre opportunità sia per strategie di breakout che di ritracciamento, soprattutto durante la sua sovrapposizione con la sessione di Londra. Con un'adeguata gestione del rischio e la consapevolezza degli eventi di cronaca in programma, la sessione di New York può svolgere un ruolo fondamentale per il successo nel trading forex.
La sovrapposizione Londra-New York
Uno dei periodi più critici nel mercato forex è la sovrapposizione Londra-New York. Questa sovrapposizione, che si verifica tra le 8:00 e le 12:00 ET, è considerata la finestra di trading più liquida e volatile a livello globale. La confluenza di due importanti potenze finanziarie – Londra e New York – favorisce un'impennata dell'attività di mercato, offrendo opportunità di prim'ordine per i trader.
Perché la sovrapposizione è importante
I motivi principali per cui questa sovrapposizione assume tanta importanza includono:
- Volume di trading elevato: con trader attivi in entrambe le sessioni, la profondità del mercato aumenta significativamente.
- Movimenti di prezzo repentini: una maggiore liquidità si traduce spesso in un'azione di prezzo più rapida e pronunciata.
- Convergenza delle notizie: indicatori economici critici provenienti sia dal calendario europeo che da quello americano tendono a essere pubblicati durante questa finestra temporale.
Strategie di trading per la sovrapposizione
Data la natura di questo periodo, i trader spesso utilizzano strategie specifiche per capitalizzare sulla volatilità, come:
- Breakout Trading: Con l'allineamento dei mercati, il prezzo spesso esce dai range stabiliti in precedenza durante la sessione asiatica più tranquilla.
- Strategie di momentum: Una direzione continua, guidata dai comunicati economici o dal sentiment del mercato, può essere sfruttata per le operazioni di trend.
- Inversioni intraday: In alcuni casi, il movimento iniziale può esaurirsi e un'inversione può presentarsi più vicino a mezzogiorno, ora di New York.
I comunicati stampa più popolari durante questa sovrapposizione includono:
- Stati Uniti Buste paga non agricole (in genere il primo venerdì di ogni mese)
- Dati sull'indice dei prezzi al consumo e sul PIL dell'Eurozona
- Annunci e discorsi della Federal Reserve
Coppie di valute su cui concentrarsi
Durante la sovrapposizione Londra-New York, alcune coppie di valute mostrano un'elevata volatilità, tra cui:
- EUR/USD: riflette i fondamentali economici di entrambe le regioni
- GBP/USD: influenzato dai dati di Regno Unito e Stati Uniti e dagli sviluppi politici
- USD/CAD: reagisce fortemente ai dati sull'occupazione e sul petrolio in Nord America
Gestione del rischio durante l'alta volatilità
L'aumento dell'andamento dei prezzi in questo periodo aumenta anche il rischio fattore. Con la riduzione degli spread e l'aumento della velocità di esecuzione, è fondamentale:
- Impostare livelli di stop-loss realistici basati sull'Average True Range (ATR)
- Adeguare le dimensioni delle posizioni per tenere conto di potenziali picchi di volatilità
- Utilizzare ordini pendenti per le entrate di breakout, evitando operazioni impulsive
Best Practice
Per sfruttare al meglio il periodo di sovrapposizione Londra-New York:
- Tenere traccia del calendario economico e dei comunicati stampa
- Utilizzare intervalli temporali più brevi (come 5 mesi o 15 mesi) per individuare le entrate
- Valutare la correlazione tra coppie di valute per ridurre la ridondanza
Questa sovrapposizione fornisce terreno fertile per una maggiore redditività, soprattutto se combinata con metodologie di trading disciplinate. Che siate trader giornalieri o scalper, la sovrapposizione Londra-New York merita un'attenzione particolare.
Dinamiche di fine sessione
Le ultime ore della sessione di trading di New York, che si estendono approssimativamente dalle 13:00 alle 17:00 ET, presentano caratteristiche distintive rispetto alle precedenti finestre di elevata volatilità. Con la chiusura dei mercati londinesi e l'uscita della liquidità europea dal mercato, il momentum di trading tende a diminuire e gli intervalli di prezzo si restringono.
Volatilità ridotta
Una volta terminata la sessione di Londra, la volatilità delle principali coppie di valute generalmente diminuisce. Ciò è dovuto in gran parte a:
- Volume di trading inferiore: Molti grandi operatori istituzionali cessano le operazioni entro metà pomeriggio ET.
- Meno pubblicazione di dati: Le notizie economiche statunitensi vengono raramente pubblicate nel tardo pomeriggio.
- Assorbimento del mercato: I trader iniziano ad aggiustare le posizioni in risposta agli eventi avvenuti nelle prime ore del giorno.
Opportunità nelle ore di chiusura
Sebbene la fine della sessione di New York sia più tranquilla, offre comunque un valore strategico:
- Posizionamento di fine giornata: I trader e i gestori di fondi possono chiudere o coprire le posizioni prima della fine della sessione.
- Strategie di inversione: Quando i trend si bloccano, le tecniche di mean-reversion o di range-trading possono diventare efficaci.
- Order book Diradamento: con una minore partecipazione, i prezzi potrebbero registrare brevi picchi o gap su flussi di ordini più piccoli.
Poiché gli spread possono ampliarsi nuovamente con il calo della liquidità, è importante che i trader siano cauti in questo periodo. I broker potrebbero modificare le condizioni di trading e potrebbero verificarsi movimenti improvvisi con giustificazioni limitate.
Impatto sulla sessione asiatica
La conclusione della sessione di New York segna l'apertura dei mercati dell'Asia-Pacifico. I movimenti che si verificano verso la fine della sessione statunitense possono influenzare il sentiment a Sydney e Tokyo alla ripresa delle negoziazioni. Ad esempio:
- Le reazioni all'USD/JPY
- La ricomposizione delle posizioni dai desk nordamericani può fornire indicazioni di direzione per l'Asia
- Le valute dei mercati emergenti possono subire aggiustamenti in contesti di bassa liquidità
I trader che mantengono posizioni overnight devono considerare le commissioni di rollover, gli aggiustamenti dei finanziamenti in base al fuso orario e le politiche specifiche del broker sugli spread dopo le 17:00 ET.
Revisioni delle impostazioni tecniche
Alla fine della giornata, è anche il momento ideale per:
- Revisionare le performance delle negoziazioni e i risultati del journal
- Identificare i livelli di supporto/resistenza per la sessione successiva
- Preparare le impostazioni per l'apertura del mercato asiatico
I trader forex affidabili spesso usano la chiusura della sessione di New York come punto di controllo per valutare l'efficacia della strategia e perfezionare il setup per il giorno di negoziazione successivo. Gli swing trader a lungo termine considerano anche la formazione di candele giornaliere, che si completano a questo punto per la maggior parte delle piattaforme di grafici, allineate alla chiusura delle 17:00 ET.
Riepilogo
Sebbene non sia così movimentata come il periodo di sovrapposizione, la fine della sessione di New York gioca un ruolo fondamentale nel ritmo del trading giornaliero. Offre spunti chiave per la gestione delle posizioni, la preparazione per il giorno successivo e lo sviluppo della disciplina attraverso l'analisi post-mercato. I trader intelligenti sfruttano questo periodo di calma a proprio vantaggio, pianificando e analizzando piuttosto che fare trading eccessivo in mercati deboli.
